Сегодня российские финансовые рынки, включая фондовые, переполнены миллионами частных инвесторов. Каждый день они совершают огромное количество сделок, в результате которых из рук в руки переходят ценные бумаги. Все это требует внимательного и досконального учета. В обработке этого потока заключается депозитарное обслуживание. Если планируете быть инвестором, рекомендуем дочитать нашу статью до конца. Разберемся, что такое депозитарий в банке и на бирже, каких видов бывает, какую функцию выполняет.
Что такое депозитарий простыми словами
Депозитарий – хранитель, доверенное лицо, фондовый инструмент, специализирующийся на учете правомочий собственности на ценные бумаги. Основные функции депозитария заключаются в расчетах по этим бумагам их хранение. Проще говоря, это профессиональный участник фондового рынка, хранящий ваши акции и облигации. Лицензию такой организации выдает Центральный Банк России. Он же контролирует их деятельность. Законодательство обязывает депозитарии соответствовать определенным критериям. Наименьший эквивалент личного бюджета должен быть минимум 4 миллиарда рублей.
Чем занимается депозитарий и как работает
Депозитарное обслуживание схоже с банковским, но оно предусматривает хранение и учет не финансовых средств, а ценных бумаг. Поскольку многие сделки с активами проводятся в онлайн формате, в цифровом виде, все данные о депозитарной организации хранятся в кодовом формате. У всех обладателей ценных бумаг имеется депозитарный счет.
Перечислим, какие услуги оказывает компания-хранитель:
- учетом и хранением ценных бумаг;
- учетом информации о каждой сделке с акцией вне биржевой торговли (в сделках участвует сам депозитарий);
- выплатами прибыли по активам;
- обеспечением организации сбора акционерных обществ и акционеров;
- обеспечением организации выкупа акций в рамках правомочия и обратного выкупа акций у акционерных обществ;
- учетом сделок РЕПО (с возможностью выкупа акций по определенной, предварительно оговоренной цене);
- контролированием налогообложения и ПИФов.
Для чего нужен счет депо
Счет депо у брокера нужен для того, чтобы подтверждать права владения активами (ценными бумагами, акциями, облигациями), выполнения различных действий на бирже, например, торговых операций, учета активов. Формируется он автоматически в процессе открытия депо на бирже брокера. Выяснить, в каком депозитарии открылся счет депо, включая фиксирование перехода прав на активы одного инвестора к другому. Инвестирующее лицо может запросить у депозитария данные о собственных активах для подтверждения факта владениями ими. Плюс к этому, ему доступна информация о каждой операции по своему счету депо.
Счет депо и брокерский счет в чем отличия
Немного повторимся, что счет депо на бирже открывает инвестор одновременно с брокерским. От депозитарного отличается тем, что на брокерском хранятся денежные средства. На депозитарном хранятся бумаги, акции, облигации. Организация депозитарий предоставляет возможность удостоверять инвестору свои права на активы. Через нее вкладчик, когда ему потребуется, может получить все информации о его активах.
Депозитарий ценных бумаг – какие виды бывают
Если говорить в ключе нашей страны, в России такие организации разделяются на:
- Брокерский расчетный. Депозитарная деятельность заключается в работе с вкладчиками капиталов и брокерами, осуществлением учета ценных бумаг и операций с ними. Также занимается расчетом сделок.
- Специализированный. У такого депозитария статус ограниченной ответственности. Работает законно, имеется лицензия. В компетенцию входят инвестиционные фонды, паевые инвестиционные и негосударственные пенсионные.
- Кастодиальный. Обслуживает институционных инвесторов и брокеров. Но отличается от брокерского тем, что не совмещает в себе сразу две деятельности – депозитарную и финансового посредника.
- Центральный (национальный или международный) – основной профессиональный участник рынка, являющийся главным центром, обрабатывающим операции, связанные с ценными бумагами, и обеспечивающим работу единой системы для всех остальных участников рынка. В России центральный депозитарий акций и ценных бумаг принадлежит Мосбирже.
Какое количество депозитариев работает в России. Имеется ли риск потерять реестр
На 11 августа 2024 года на территории РФ работает 256 расчетных и кастодиальных организаций хранителей активов.
Если аннулируется лицензия брокера, вполне логично, что он прекращает обслуживать инвестора. В такой ситуации брокерская компания оповещает (она обязана это сделать!) клиентов о том, что лицензия отозвана. Например, она размещает информацию таком положении на официальном сайте. Брокер обязан указать в оповещении срок смены. Если инвестор заключил сделку на момент отзыва лицензии, его активы забирает на хранение в центральную компанию-депозитарий. Он не потеряет реестр, ему это не угрожает. Во избежание рисков нужно рекомендуем ответственно подойти к выбору брокера, чтобы не «нарваться» на его банкротство в случае отзыва лицензии.
Что оплачивает инвестор?
Инвестор оплачивает комиссионные за хранения депозитарием акций, бумаг, облигаций, в целом – активов. Также платит за их учет и внесение в реестр данных о покупке либо продаже актива. Тарифы отличаются с учетом расценок компании и типа бумаг. Ценники обычно указывается на сайте компании-хранителя активов. Если компания одновременно брокер и хранитель, лицензия объединенная, то и комиссия будет одна.
Что такое обратный выкуп акций?
Иногда акционерные сообщества выкупают свои же акции и держателей акций. Например, об обратном выкупе объявил известный магазин обуви «Кари». Выкупить акции возможен с биржи дочерним обществом компании или она выкупит бумаги акционеров.
Как выбрать компанию-депозитарий?
Обращайте внимание на наличие лицензии, выдаваемой центральным Банком России. Проверьте ее наличие на официальном сайте этого банка. Можно посмотреть отчетную деятельность организации.
Можно ли сменить депозитарий?
Да, просто продайте все активы. Затем нужно закрыть депозитарный счет и перечислить денежные средства к новому брокеру. Далее купить бумаги, воспользовавшись услугами нового брокера.
Заключение
Депозитарий и его функции – важные звенья в одной цепочке «эмитент-инвестор». Он обеспечивает соблюдение прав частных владельцев активов и их безопасность. Процедура заключения договора с такой компанией быстрая и несложная, и, если правильно выбрать брокера, вы сможете безопасно торговать на фондовом рынке, получать прибыль с активов.
